LOR-Archiv Juli-August 2017

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31.08.2017 Dirk Legahn

Marktmodelle:

Volatility Model: alles grün, ausser IWM, TLT und VXX (daily), Dashboard: 70% bullish
Rotation
Ergebnisse August, neue Werte September, EquityTrading: GDX neu

Trading-Ideen:
Hedge BWBF: RUT
Post EA Income: BA, BABA, AAPL, CMG
Income Trade: QQQ

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29.08.2017 Christian Schwarzkopf

1. 123-Butterfly Oktober: wurde am 25.8. eröffnet (1290/1360/1430) zu 21,19 USD, aktuelle P&L: -335 USD.
2. BF70plus August: wurde bereits am 17.08. geschlossen, realisierte P&L: +17.643 USD.
3. Performance-Übersicht: alle geschlossenen BF70plus-Trades seit März 2016.
4. BF70plus August II: regulärer Exit-Tag wäre der 24.08. gewesen, wird außerhalb des Regelwerks weitergeführt, Adjustierung am 25.08., aktuelle P&L: +15.400 USD.
5. BF70plus September: mögliche Adjustierung besprochen, aktuelle P&L: +6.500 USD.
6. BF70plus September II: konnte sich erholen, aktuelle P&L: -2.047 USD.
7. BF70plus Oktober: konnte ebenfalls zulegen, aktuelle P&L: +1.715 USD.
8. BF70plus Oktober II: nahezu unverändert gegenüber der Vorwoche, aktuelle P&L: -19 USD.
9. Teilnehmerfrage: welche Marktdatenabos?

23.08.2017 Olaf Lieser

1. Schlüssel-Situation: zweiter „Korrektur-Ast“ mit VIX-Spike;
ebenfalls zweiter massiver IV-Rückgang auf das „neue Normalniveau“ 11 ½
2. VXX heute nach Split
3. short-short ES/VIX: Keine Position zur Zeit;
4. WWBFs
RUT – Oct–1390: 60.45cr;
– Oct-1350 58,91cr neu Oct5-1370 62,32cr neu
ES – Oct5–2460: 81.38cr
– Oct- 2440 74,38cr neu Oct5-2435 77,25cr neu
5. Equity:
XLP-SDD Sep-56+Sep55-zu+Sep5-55,5+Okt-55neu,
MDLZ-SP x3 Sep
TWTR-stk/RR Sep-P19, Oct-C19, Jan2019-C25; MSFT-Jan2019-C60

22.08.2017 Christian Schwarzkopf

1. 123-Butterfly August II: wurde am 8.8. wegen eines Erwartungswertexits beendet, realisierte P&L: +2.710 USD.
2. 123-Butterfly September: ebenfalls Erwartungswertexit am 10.08., realisierte P&L: +1.203 USD.
3. 123-Butterfly September II: auch Erwartungswertexit (18.08.), realisierte P&L: +2.189 USD.
4. Performance-Übersicht: alle 123-Butterfly-Trades
5. BF70plus August II: musste am 18.08. gerollt werden, aktuelle P&L: +9.875 USD.
6. BF70plus September: ebenfalls gerollt (am 18.08.), aktuelle P&L: +5.490 USD.
7. BF70plus September II: musste auch adjustiert werden, aktuelle P&L: -4.622 USD.
8. BF70plus Oktober: wurde am 9.8. eröffnet zu 1,2283 USD. Strikes: 1330/1370/1400, aktuelle P&L: +515 USD.
9. BF70plus Oktober II: wurde am 18.8. eröffnet zu 1,0064 USD. Strikes: 1290/1330/1360, aktuelle P&L: -19 USD.
10. Front-Ratio-Spread auf CL: wurde beendet, realisierte P&L: +955 USD.
11. Teilnehmerfrage: wie rolle ich in der TWS Positionen?

21.08.2017 Tom Hoffmann

1. Marktlage mit den 4 US Futures – nach der satten Trump Rally seit Nov 2016 befinden sich die US Indizes derzeit in einer Korrekturphase, bei dem der Russell 2000 (RUT) derjenige Index ist, der bis jetzt am meisten abgeben musste. Trotz aller Abverkäufe in der letzten Woche halten alle US Indizes weiter ihr bullisches Chartbild im Tageschart aufrecht. SPX und NDX haben schwächer korrigiert und dabei den Aufwärtstrend im Tageschart nicht gebrochen. Dow Jones Industrial DJX hat nur leicht korrigiert und sieht weiterhin sehr bullish aus. Aus der Charttechnik kann nach der Korrektur für die nächsten Tage eher eine bullishe Tendenz abgelesen werden. Hieraus ergibt sich ein vielversprechender Einstiegspunkt für Long-Trades in den nächsten Tagen, mit der Haupttrendrichtung. Da wir aber die Märkte nicht voraussehen können, bereiten wir uns trotzdem mit Tradeideen für beide Richtungen vor, um so geeignete Kandidaten zu haben um die jeweilige Marktrichtung mit ihnen zu traden.  Im der zweiten Hälfte dieses LORs wurden einige richtungsunabhängige Butterfly- und Broken-Wing-Butterfly-Einkommenstrades auf den SPX besprochen.
2. TLT long vom LOR 10Jul17 :
13Jul17 entry in 100BinOpts Trade  BOT +10 VERTICAL TLT 100 18 AUG 17 123/124 CALL @.48 LMT
18Aug17 beide Calls voll ITM, Trade bei Verfall angedienen lassen für vollen Gewinn @1.00
3. DE long vom LOR 10Jul17 :
24Jul17 entry in Edge Trade  BOT +1 DE 100 18 AUG 17 126 CALL @3.55 LMT
15Aug17 Trade war schön im Plus, dann Chartbild verschlechtert mit Bruch der Symmetrie, Ausstieg bei Breakeven am 15Aug @3.60
4. Long Trade Ideen (Vorzugsrichtung – wenn die allgemeine Marksituation bullish anzieht!):
– FB, MSFT und TLT mit 100BinOpts Trades long (Call-Debit-Spread)
5. Short Trade Ideen (nur wenn Märkte weiter abverkaufen):
– XLF, WFC, KHC mit 100BinOpts Trade short (Put-Debit-Spread)
6. Flex-BF (bärische Broken Wing Butterfly – BWBF) im SPX 15Sep Verfall:
11Jul17 (66DTE): BOT +3 BUTTERFLY SPX 100 15 SEP 17 2460/2400/2330 PUT @10.10 LMT
21Aug17 (21DTE): ca. +600 USD Gewinn (kleines Gewinnziel +1500 USD), unter Beobachtung für Adjustierung mit PCS oder BabyButter (3 verschiedene Adjustierungsmethoden wurden gezeigt); bei Marktabverkauf auch Schliessen am kleinen Gewinnziel möglich
7. Flex-BF (bärische Broken Wing Butterfly) im SPX 31Oct Verfall:
21Aug17 (71DTE): derzeit kein Entry geplant, da Märkte abverkauft wurden; warte auf Erholung vor Neueinstieg
8. Watching Paint Dry (WPD), bullische Broken-Wing-Butterfly im SPX oder RUT 31Oct Verfall
21Aug17 (71DTE):  RUT und SPX haben gerade korrigiert, daher z.Z. guter Einstiegspunkt für neue WPD Trades

17.08.2017 Dirk Legahn

Marktmodelle:
Dash Board,
PutCallRatio IBD, doji, Charles Schwab, VIX Future, Volume, Cashquote

Trading-Ideen:
Hedge BWBF: RUT
Post EA Income: IBM, MCD, CAT, FB, WDC, SBUX, AAPL

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16.08.2017 Olaf Lieser

1. Schlüssel-Situation: Kurzpanik mit hohem VVIX und VIX-Spike; direkt davor SPX-Allzeithoch; RUT nach wie vor / wieder am schwächsten.
wieder massiver IV-Rückgang auf das „neue Normalniveau“
2. UVXY (statt VXX) – RR-bärisch neu +Sep 2P26 -1C34
3. short-short ES/VIX: Keine Position zur Zeit;
4. VIX-Future-Dezember (mit „falschem“ CCW) Gewinn +374$
5. long RR auf VIX geschlossen Montag +726$
6. debit Spreads SPX (hedge) schließen im Gewinn +170$
7. WWBFs: Alte Positionen geschlossen 02.08.wegen offline-Zeit
NQ – 5720-Sep: +188$, 5690-Sep5: -224$
ES – 2430-Aug5: +726$; 2415-Sep +114$
RUT – 1410-Aug5: +2748$; 1400-Sep5 +757$
8. WWBFs – neu:
RUT – Oct – 1390: 60.45$ credit;
ES – Oct5 – 2460: 81.38$ credit
9. Equity:
XLP-SDD Sep-56+Aug-54-zu+Sep55+Sep5-55,5 neu,
MDLZ-SP x3 rollen Aug/Sep
TWTR-stk/RR Sep-P19, Oct-C19, Jan2019-C25; MSFT-Jan2019-C60

08.08.2017 Christian Schwarzkopf

1. 123-Butterfly August: wurde am 2.8. geschlossen, realisierte P&L: -364 USD.
2. Performance-Übersicht: alle geschlossenen 123-Butterfly-Trades seit August 2015.
3. 123-Butterfly August II: konnte weiter zulegen, aktuelle P&L: +3.385 USD.
4. 123-Butterfly September: ebenfalls positive Entwicklung, aktuelle P&L: +2.681 USD.
5. 123-Butterfly September II: wurde am 7.8. zu 22,03 USD eröffnet. Strikes: 1320/1390/1460, aktuelle P&L: -912 USD.
6. BF70plus August: am 4.8. Teilschließung und Heranrollen der oberen Longs zwecks Gewinnsicherung, aktuelle P&L: +5.577 USD.
7. BF70plus August II: konnte auch zulegen, aktuelle P&L: +4.108 USD.
8. BF70plus September: sehr erfreuliche Entwicklung, aktuelle P&L: +3.134 USD.
8. BF70plus September II: ist jetzt auch im Plus, aktuelle P&L: -266 USD.
9. Front-Ratio-Spread auf CL: sieht sehr gut aus, ab morgen beginnt die Phase der Delta-Ausbalancierung (DTE 7), aktuelle P&L: +2.438 USD.
10. Teilnehmerfrage: kann ich im GuV-Profil auch eine Position im Underlying direkt darstellen? Antwort: ja, über die Synthetics.

03.08.2017 Dirk Legahn

Marktmodelle (Dash Board)
Ergebnis Rotation Juli 2017: 1,35%
Trading-Ideen:
Income: QQQ, SMH Strangle
Post EA Income: IBM, MCD, CAT, FB, WDC, SBUX, AAPL
– alle im LOR besprochenden Marktmodelle, Trades und Screenshots finden sich in der Cloud; Zugang für Abonnenten

02.08.2017 Olaf Lieser

1. Schlüssel-Situation: nach Rekordhochs SPX, NDX, INDU: Markt schwächer;
RUT lief wieder voraus; noch allg. niedriges IV-Niveau
2. VXX – RR-bärisch Sep +3P10 -3C14 3LB short schließen
3. short-short ES/VIX: Keine Position zur Zeit;
4. bullischer RR im NQ geschossen: +P5230 -P5600 +2C6150 Sept
5. VIX-Future-Dezember; long RR auf VIX
6. debit Spreads SPX (hedge) leicht im Plus
7. WWBFs: Alle Positionen schließen bis heute (wegen offline-Zeit)
NQ-5720-Sep, NQ-5690-Sep5
ES – 2430-Aug5, 2415-Sep
RUT – WWBF, 1410-Aug5, 1400-Sep5
8. Equity:
XLP-SDD Sep56-neu+Aug54+Sep55, MDLZ-SP
TWTR-stk/RR Sep-P19, Oct-C19 neu, Jan2019-C25; MSFT-LC;

01.08.2017 Christian Schwarzkopf

1. 123-Butterfly August: wurde am 25.7. erneut gerollt, Teilschließung am 28.07. wegen eines Erwartungswert-Exits, aktuelle P&L: -35 USD.
2. 123-Butterfly August II: konnte sich erholen, aktuelle P&L: +1.885 USD.
3. 123-Butterfly September: erfreuliche Entwicklung, aktuelle P&L: +1.841 USD.
4. BF70plus Juli II: ist am 31.07. expired., realisierte P&L:-1.619 USD.
5. BF70plus August: hat sich wieder erholt, aktuelle P&L: +2.115 USD.
6. BF70plus August II: ebenfalls erfreuliche Entwicklung, aktuelle P&L: +3.858 USD.
7. BF70plus September: dito, aktuelle P&L: +1.979 USD.
8. BF70plus September II: ist noch leicht im Minus, aktuelle P&L: -266 USD.
9. Front-Ratio-Spread auf CL: der heutige Preisrückgang hilft, aktuelle P&L: -42 USD.
10. Teilnehmerfrage: wie handeln bei Panik?

31.07.2017 Tom Hoffmann

1. Marktlage mit den 4 US Futures – nach der satten Trump Rally seit Nov 2016 befinden sich die US Indizes derzeit in einem noch bullisch angehauchtem Konsolidierungsmodus. DJX ist weiter sehr bullisch, der SPX befinden sich an der Oberseite einer Seitwärtsrange und der RUT beginnt eine leichte Korrekturbewegung. Der NDX hat sein neues Ziel bei 6000 knapp verfehlt (5995) und dabei einen Fehlausbruch im D-Chart kreier, der als Schwächezeichen gewertet werden kann.  Trotz des noch bullischen Anstrichs bei den Indizes besteht das erhebliche potentielle Abverkaufrisiko aber weiter und sollte zu keinem Zeitpunkt unterschätz werden. Die Charttechnik hat für die nächsten Tage eher einen eher bearisch-korrektiven Anstrich.  Auf alle Fälle bereiten wir uns mit Tradeideen für beide Richtungen vor, um so Kandidaten zu haben um die jeweilige Marktrichtung mit geeigneten Kandidaten zu traden.  Zusätzlich wurden auch einige richtungsunabhängige Butterfly- und Broken-Wing-Butterfly-Einkommenstrades auf den SPX im LOR besprochen.
2. MA long vom LOR 10Jul17 :
10Jul17 MA Earnings 27Jul BMO, entry in Edge Trade  BOT +2 MA 100 (Weeklys) 28 JUL 17 124 CALL @2.50 LMT
26Jul17 Trade sehr schön ins Plus gelaufen, geschlossen @7.0 LMT für ca. 900 USD Gewinn
3. TLT long vom LOR 10Jul17 :
13Jul17 entry in 100BinOpts Trade  BOT +10 VERTICAL TLT 100 18 AUG 17 123/124 CALL @.48 LMT
24Jul17 Trade im Plus @.54, kann bei Rückzieher auch weiter eröffnet werden, aber mit Sep-monthly Verfall
4. DE long vom LOR 10Jul17 :
24Jul17 entry in Edge Trade  BOT +1 DE 100 18 AUG 17 126 CALL @3.55 LMT
31Jul17 Trade im Plus @4.95, muss vor den earnings spätestens am 17Jul geschlossen werden
5. Long Trade Ideen (nur wenn allgemeine Marksituation bullish anzieht!):
– MRK mit 100BinOpts Trade
– DE für Edge Trade mit Call bis längstens 17Aug mit gutem Vola-Potential
6. Short Trade Ideen (wenn Märkte eher bearisch agieren):
– SNAP Edge Trade mit Put vor Earnings am 10Aug AMC mit gutem erwarteten Volaanstieg
– TWTR mit 100BinOpts Trade short
7. Flex-BF (bärische Broken Wing Butterfly – BWBF) im SPX 15Sep Verfall:
11Jul17 (66DTE): BOT +3 BUTTERFLY SPX 100 15 SEP 17 2460/2400/2330 PUT @10.10 LMT
31Jul17 (45DTE): ca. -1300 USD unter Wasser aber noch viel Laufzeit, unter Beobachtung für Adjustierung mit PCS oder BabyButter
8. Flex-BF (bärische Broken Wing Butterfly – BWBF) im SPX 29Sep Verfall:
31Jul17 (60DTE): unter Beobachtung für entry
9. Watching Paint Dry (WPD), bullische Broken-Wing-Butterfly im SPX für 29Sep Verfall (60DTE):
der SPX müsste erst ein ordendliches Stück abverkaufen, bevor neuer WPD Trade in Betracht kommt

26.07.2017 Olaf Lieser

1. Schlüssel-Situation: weiter Rekordhochs SPX, NDX, RUT, INDU;
VIX teilw. auf 9.25. Heute FED-Meeting (man beachte die niedrige IV vorher!)
2. VXX – RR-bärisch Sep +3P10 -3C14 3LB short
3. short-short ES/VIX: Keine Position zur Zeit;
4. bullischer RR im NQ: +P5230 -P5600 +2C6150 Sept; AufwärtsHedge für WWBFs
5. VIX-Future-Dezember neu
6. long RR auf VIX neu
7. Hörerfrage: Was ist bei so niedrigem VIX tun? VIX-Settlement
8. debit Spreads SPX (hedge) neu/rollen
9. Hörerfrage: Kurzer Abriss zu E-mini-S&P-FOP-Klassen
10. WWBFs: NDX/NQ Pos. reduziert
NDX – WWBF 5675-Aug zu; +1031$, NQ-5720-Sep, NQ-5670-Sep zu; -126$,
NQ-5120/5690/6030-Sep5
ES – 2430-Aug5, 2175/2415/2500-Sep
RUT – WWBF, 1410-Aug5, 1260/1400/1490-Sep5
11. Equity:
XLP-SDD Aug56-zu+Aug54+Sep55, MDLZ-SP
TWTR-stk/RR rollen Aug-P18 auf Sep-P19, Jan2019-C25; MSFT-LC

25.07.2017 Christian Schwarzkopf

1. 123-Butterfly August: inzwischen wurde das zweite Drittel eröffnet, aktuelle P&L: -1.900 USD.
2. 123-Butterfly August II: heute wird wohl das zweite Drittel eröffnet, aktuelle P&L: -1.557 USD.
3. 123-Butterfly September: wurde am 21.07. eröffnet, BF-Preis: 25,15 USD, 1350/1420/1490, aktuelle P&L: -700 USD.
4. Übersicht über die Preise von 123-Butterflies bei der Eröffnung.
5. BF70plus Juli: ist am 21.07. verfallen, realisierte P&L: -144 USD.
6. Performance-Übersicht: alle geschlossenen BF70plus-Trades.
7. BF70plus Juli II: Teilschließung am 17.07., aktuelle P&L:-1.619 USD.
8. BF70plus August: musste seine Gewinne wegen der Marktentwicklung abgeben, aktuelle P&L: -1.085 USD.
9. BF70plus August II: musste ebenfalls Gewinne abgeben, aktuelle P&L: -762 USD.
10. BF70plus September: nicht viel passiert in der vergangenen Woche, aktuelle P&L: -76 USD.
11. BF70plus September II: wurde am 21.07. eröffnet, aktuelle P&L: -800 USD.
12. Front-Ratio-Spread auf CL: wurde am 18.07. eröffnet, aktuelle P&L: +8 USD.
13. Pre-Earning-Trade auf CAT: wurde am 24.07. geschlossen, realisierte P&L: -506 USD.
14. Pre-Earning-Trade auf AA: ist inzwischen auch beendet, realisierte P&L: -107 USD.

24.07.2017 Tom Hoffmann

1. Marktlage mit den 4 US Futures – nach der Trump Rally seit Nov 2016 befinden sich die US Indizes in einem bullisch angehauchtem Konsolidierungsmodus. SPX, DJX und RUT befinden sich an der Oberseite einer Seitwärtsrange.  NDX hat kürzlich etwas stärker korrigiert (A-B-C Elliott-Wave-Korrektur) und hat jetzt neue Kraft geschöpft für eine Bewegung mit Zielen bei 6000 und 6100.  Trotz des bullischen Anstrichs besteht das erhebliche potentielle Abverkaufrisiko nach der satten Trump-Rally aber weiter und sollte zu keinem Zeitpunkt unterschätz werden. Die Charttechnik hat für die nächsten Tage eher einen bullischen Anstrich, wobei auf die vielen Earnings-Herausgaben diese Woche von grossen, wichtigen Spielern am Markt geachtet werden sollte (z.B. GOOGL, AMZN, FB, KO, MCD, GM, T, X und mehr).  Auch wird der US-Zins am Mittwoch neu festgelegt. Auf alle Fälle bereiten wir uns mit Tradeideen für beide Richtungen vor, um so Kandidaten zu haben um die jeweilige Marktrichtung mit geeigneten Kandidaten zu traden.  Zusätzlich wurden auch einige richtungsunabhängige Butterfly- und Broken-Wing-Butterfly-Einkommenstrades auf den SPX im LOR besprochen.
2. MA long vom LOR 10Jul17 :
10Jul17 MA Earnings 27Jul BMO, entry in Edge Trade  BOT +2 MA 100 (Weeklys) 28 JUL 17 124 CALL @2.50 LMT
24Jul17 Trade sehr schön ins Plus gelaufen @5.9, wird bald  geschlossen (spätestens am 26Jul17 wg Earnings!)
3. TLT long vom LOR 10Jul17 :
13Jul17 entry in 100BinOpts Trade  BOT +10 VERTICAL TLT 100 18 AUG 17 123/124 CALL @.48 LMT
24Jul17 Trade schon schön ins Plus gelaufen @77
4. Long Trade Ideen (nur wenn allgemeine Marksituation bullish anzieht!):
– AAPL BWBF Trade for pinning at 155 vor Earnings am 1Aug AMC
– DE for Edge Trade und TLC für 100BinOpts Trade
5. Short Trade Ideen (wenn Märkte eher bearisch agieren):
– SNAP “Edge” Trade mit Put vor Earnings am 10Aug AMC mit gutem erwarteten Volaanstieg
– GPRO “Edge” Trade mit Put vor Earnings am 3Aug AMC mit gutem erwarteten Volaanstieg
6. Flex-BF (bärische Broken Wing Butterfly – BWBF) im SPX für 18Aug Verfall:
20Jun17 entry 2350/2420/2480 BWBF, derzeit sehr gut im Plus, @38DTE keine Adjustierung geplant,
12Jul17 Trade wurde für +1500 USD geschlossen
7. Flex-BF (bärische Broken Wing Butterfly – BWBF) im SPX 15Sep Verfall:
11Jul17 (66DTE): BOT +3 BUTTERFLY SPX 100 15 SEP 17 2460/2400/2330 PUT @10.10 LMT
24Jul17 (52DTE): ca. -1000 USD unter Wasser, unter Beobachtung für Adjustierung mit BabyButter o.Ä.
8. Flex-BF (bärische Broken Wing Butterfly – BWBF) im SPX 29Sep Verfall:
24Jul17 (67DTE): unter Beobachtung für entry BUY +3 BUTTERFLY SPX 100 (Quarterlys) 29 SEP 17 2510/2450/2380 PUT @11.20 LMT
9. Watching Paint Dry (WPD), bullische Broken-Wing-Butterfly im SPX für 29Sep Verfall (67DTE):
der SPX müsste erst ein ordendliches Stück abverkaufen, bevor neuer WPD Trade in Betracht kommt

20.07.2017 Dirk Legahn

– Marktmodelle (Dash Board)
– Trading-Ideen:
Income: QQQ, SMH Strangle
Post EA: IBM
RUT Hedge BWBF Aug 1330/1350/1380
Double Calendar MCD
PEDs: NFLX
– alle im LOR besprochenden Marktmodelle, Trades und Screenshots finden sich in der Cloud; Zugang für Abonnenten

19.07.2017 Olaf Lieser

1. Schlüssel-Situation: Rekordhochs SPX, INDU; RUT und NDX auch bullisch;
VIX teilw. auf 9.5;
2. Info: SVXY Split und UVXY Reverse Split durchgeführt
3. VXX – RR-bärisch Sep +3P10 -3C14 3LB short neu
4. short-short ES/VIX: Keine Position zur Zeit;
5. bullischer RR im NQ: neu +P5230 -P5600 +2C6150 Sept; AufwärtsHedge für WWBFs
6. debit Spreads NQ, ES (hedge) im Minus
7. WWBFs: Gewinne reduziert durch bullische Marktbewegung.
Wir lassen NDX-WWBF nicht ins Minus gehen
NDX – WWBF 5675-Aug, NQ-5720-Sep, NQ-5670-Sep, NQ-5120/5690/6030-Sep5
ES – WWBF 2390-Jul5 zu, 2360-Jul5 zu, 2430-Aug5, 2175/2415/2500-Sep
RUT – WWBF, 1410-Aug5, 1260/1400/1490-Sep5
8. Equity:
XLP-SDD Aug56+Aug55-zu+Aug54+Sep55-neu, MDLZ-SP
TWTR-stk/RR Aug-P18, Jan2019-C25; MSFT-LC;

18.07.2017 Christian Schwarzkopf

1. 123-Butterfly August: musste inzwischen gerollt werden, aktuelle P&L: +800 USD.
2. 123-Butterfly August II: leichter P&L-Rückgang wegen des steigenden Marktes, aktuelle P&L: +740 USD
3. BF70plus Juli: hat deutlich abgeben müssen wegen der Marktentwicklung, aktuelle P&L: +114 USD.
4. Teilnehmerfrage: wie verhält man sich, wenn der Markt kurz vor Fälligkeit doch noch ins Zelt läuft?
5. BF70plus Juli II: Teilschließung am 17.07., aktuelle P&L:-1.469 USD.
6. BF70plus August: wurde am 17.07. gerollt, aktuelle P&L: +1.375 USD.
7. BF70plus August II: konnte zulegen, aktuelle P&L: +2.378 USD.
8. BF70plus September: unspektakuläre Entwicklung, aktuelle P&L: +450 USD.
9. Front-Ratio-Spread auf CL: wurde am 14.07. geschlossen, realisierte P&L: +2.475 USD.
10. Pre-Earning-Trade auf AA: wurde am 5.7. eröffnet, aktuelle P&L: -10 USD.
11. Pre-Earning-Trade auf CAT: leider hat sich die Aktie kaum bewegt, daher aktuelle P&L: -270 USD.
12. Pre-Earning-Trade auf CMG: wurde wegen negativem Erwartungswert geschlossen, realisierte P&L: +460 USD.
13. Pre-Earning-Trade auf MSFT: wurde am 11.7. eröffnet und am 17.7. schon wieder geschlossen, realisierte P&L: +613 USD
14. neuer Trade vorgestellt und live aufgesetzt: CL Frontratio September.
15. Teilnehmerfrage: warum der Preis des ATM-Puts wichtig für die Erwartungswertberechnung ist.

12.07.2017 Olaf Lieser

1. Schlüssel-Situation: Wieder war „Nasdaq-Korrektur“ ohne „Mispieler“ (DJ30 auf Allzeithoch) nicht nachhaltig. NFP am Freitag waren positiv.
Diese Woche Janet Yellen Statement
2. Neuerung: Russell-Futures und FOP jetzt wie die anderen Indizes an der Globex.
Kürzel RTY statt TF.
Bezugsverhältnis 50 machen diese zur Alternative (oberhalb IWM) für kleinere Konten.
3. VXX – RR-bärisch August +3P11 +3P12 -3C14 3LB short schließen
4. short-short ES/VIX: Keine Position zur Zeit;
5. bullischer RR im ES: Keine Position zur Zeit;
6. debit Spreads NQ, ES (hedge) im Plus ? kleines Theta macht‘s möglich!
7. SVXY Call Credit Spread Aug schließen bei 50% Gewinn
8. WWBFs: Zeitwertgewinne; nach wie vor hohe IV in NDX (VXN)
NDX – WWBF 5675-Aug, NQ-5720-Sep, NQ-5670-Sep, NQ-5120/5690/6030-Sep5-neu
ES – WWBF 2390-Jul5, 2360-Jul5, 2430-Aug5, 2175/2415/2500-Sep neu
RUT – WWBF, 1410-Aug5, 1260/1400/1490-Sep5-neu
9. Equity:
XLP-SDD Aug56+Aug55+Aug54 neu, MDLZ-SP
TWTR-stk/RR Aug-P18, Jan2019-C25; MSFT-LC;

11.07.2017 Christian Schwarzkopf

1. 123-Butterfly Juli: musste insgesamt dreimal(!) gerollt werden, Trade wurde am 10.07. beendet, realisierte P&L: +2.889 USD.
2. 123-Butterfly Juli II: wurde zweimal gerollt und ebenfalls am 10.07. wegen Erreichen des kleinen Profitziels beendet, realisierte P&L: +3.079 USD.
3. Performance-Übersicht: alle geschlossenen 123-Butterfly-Trades. Jahresperformance 2017 bisher: 12 Trades, 12 Gewinner, realisierte P&L: +60.000 EUR!
4. 123-Butterfly August: hat sich gut erholt, aktuelle P&L: +1,763 USD.
5. 123-Butterfly August II: am 7. Juli Entry (1330/1400/1470) zu 23,60 USD, aktuelle P&L: +840 USD
6. BF70plus Juli: konnte schön zulegen in der letzten Woche, aktuelle P&L: +4.464 USD.
7. BF70plus Juli II: unspektakulärer Verlauf, aktuelle P&L:+602 USD.
8. BF70plus August: konnte ebenfalls zulegen, aktuelle P&L: +2.985 USD.
9. BF70plus August II: ebenfalls weiter im Plus, aktuelle P&L: +1.490 USD.
10. BF70plus September: wurde am 5.7. eröffnet, Preis pro Butterfly: 1,58 USD. Strikes: 1340/1380/1410, aktuelle P&L: +494 USD.
11. Front-Ratio-Spread auf CL: Markt ist in der Mitte der Strukur, Longs müssen verkauft werden, um das Theta anzuheben, aktuelle P&L: +1.358 USD.
12. Pre-Earning-Trade auf AA: wurde am 5.7. eröffnet, aktuelle P&L: -100 USD.
13. Pre-Earning-Trade auf CAT: wurde am 5.7. eröffnet, aktuelle P&L: -96 USD.
14. Pre-Earning-Trade auf CMG: wurde am 5.7. eröffnet und wird heute wegen negativen Erwartungswert geschlossen, aktuelle P&L: +419 USD.
15. Pre-Earning-Trade auf MSFT: wird heute noch eröffnet.

10.07.2017 Tom Hoffmann

1. Marktlage mit den 4 US Futures – nach der Trump Rally seit Nov 2016 befinden sich die US Indizes in einem Konsolidierungsmodus. SPX, DJX und RUT laufen in einer Seitwärtsrange mit leichter Abwärtstendenz.  NDX hat kürzlich etwas stärker korrigiert und könnte weiter Abverkäufe zur Folge haben (A-B-C Elliott-Wave-Korrektur). Dies könnte dann auch in die anderen Indizes hinüberreichen. Das erhebliche potentielle Abverkaufrisiko nach der satten Trump-Rally besteht also weiter und sollte nicht unterschätz werden. Die Charttechnik hat für die nächsten Tage weiterhin eher einen bärischen Anstrich, somit ist mit Abverkäufen zu rechnen.  Auf alle Fälle bereiten wir uns mit Tradeideen für beide Richtungen vor, um so Kandidaten zu haben um die jeweilige Marktrichtung mit geeigneten Kandidaten zu traden.  Zusätzlich wurden auch einige richtungsunabhängige Butterfly- und Broken-Wing-Butterfly-Einkommenstrades auf den SPX im LOR besprochen.
2. GLD long vom LOR 1.6.2017 :
2.6.2017 100BinOpts BUY +10 VERTICAL GLD 100 14Jul 17 121/122 CALL@.49 LMT
30.6.2017 Trade wurde Minus bei @0.14 geschlossen da Chartbild keine Verbesserung erwarten liess
3. Long Trade Ideen (nur wenn allgemeine Marksituation bullish anzieht!):
– MA “Edge” Trade mit Call vor Earnings am 27Jul BMO mit ausreichendem erwarteten Volaanstieg
– SBUX “Edge” Trade mit Call vor Earnings am 27Jul AMC mit gutem erwarteten Volaanstieg
4. Short Trade Ideen (diese Woche die bevorzugte Richtung!):
– XOM “Edge” Trade mit Put vor Earnings am 28Jul BMO mit ausreichendem erwarteten Volaanstieg
– INTC “Edge” Trade mit Put vor Earnings am 27Jul AMC mit ausreichendem erwarteten Volaanstieg
5. BF75W bärische Butterfly im SPX:
21Jul Verfall: 2300/2375/2450 Butterfly am 30.5. eröffnet
21Jul Verfall: Adjustierung des Risikos am 29Jun auf der Oberseite mit 2390/2420 PCS
Trade @10DTE derzeit gut im Plus, aber sehr hohes Delta/Gamma, daher weitere Adjustierungen oder Schliessen nötig in nächsten Tagen
6. BWBF (bärische Broken Wing Butterfly) im SPX:
18Aug Verfall: 2350/2420/2480 BWBF am 20.6. eröffnet, derzeit sehr gut im Plus, @38DTE keine Adjustierung geplant, Trade würde geschlossen,  wenn “die Murmel auf dem Gipfel” ankommen sollte
7. BWBF (bärische Broken Wing Butterfly) im SPX:
15Sep Verfall (66DTE): unter Beobachtung und Eröffnung geplant, da SPX noch immer noch unter dem Widerstand “klebt”
8. Watching Paint Dry (WPD), bullische Broken-Wing-Butterfly im SPX:
15Sep Verfall (66DTE): SPX müsste erst ein ordendliches Stück abverkaufen, bevor neuer WPD Trade in Betracht kommt

06.07.2017 Dirk Legahn

– Ergebnisse Handelssysteme 2017
– Marktmodelle (Dash Board)
– Optionsuniversum Software Tools: Vola-Screener
– Trading-Ideen: SMH, QQQ, DIS und TOS BackTest
alle im LOR besprochenden Marktmodelle, Trades und Screenshots in der Cloud für Abonnenten

05.07.2017 Olaf Lieser

1. Schlüssel-Situation: Brücken- und Börsenfeiertag ? weitere Divergenz:
NDX drohte abzukippen; gleichzeitig INDU auf Allzeithoch (dünnes Volumen).
“So sieht kein Crash aus” – heute Gegenbewegung
2. VXX – RR-bärisch August +3P11 +3P12 -3C14 3LB short
3. short-short ES/VIX: Keine Position zur Zeit;
4. bullischer RR im ES: Keine Position zur Zeit;
5. debit Spreads NQ, ES (hedge) leicht im Plus
6. SVXY Call Credit Spread Aug im Plus
7. WWBFs – profitieren alle von Seitwärtsmarkt:
NDX – WWBF 5675-Aug, NQ-WWBF-5720-Sep, NQ-WWBF-5670-Sep neu
ES – WWBF 2390-Jul5, 2360-Jul5, 2430-Aug5
RUT – WWBF, 1410-Aug5
8. Zuhörertrade RUT-WWBF – schön im Plus; Frage nach Ausstieg (wann) / Reverse Harvey behandelt
9. Equity:
XLP-SDD,Aug56+Aug55 neu, MDLZ-SP
TWTR-stk/RR–diagonal rollen Jul-P17 auf Aug-P18; MSFT-LC;

04.07.2017 Christian Schwarzkopf

1. 123-Butterfly Juli: musste gerollt werden, aktuelle P&L: -1.500 USD.
2. 123-Butterfly Juli II: musste bereits zum zweiten Mal gerollt werden, aktuelle P&L: -252 USD.
3. 123-Butterfly August: könnte ein Delta/Theta-Problem bekommen, aktuelle P&L: -580 USD.
4. Teilnehmerfrage: wie verhält man sich, wenn ein Delta/Theta-Problem auftritt und die Aktionsmarke für das nächste Drittel nicht weit entfernt ist?
5. BF70plus Juni II: wurde in die Expiration geführt, realisierte P&L: +3.521 USD.
6. Performance-Übersicht: alle abgeschlossenen BF70plus-Trades seit März 2016.
7. BF70plus Juli: keine Aktionen in der vergangenen Woche, aktuelle P&L: +1.920 USD.
8. BF70plus Juli II: wurde gerollt, aktuelle P&L: -670 USD.
9. Teilnehmerfrage: kann ich zwei BF70-Trades mit unterschiedlichen Strikes, aber gleicher Expiration, als ein Trade behandeln und tracken?
10. BF70plus August: konnte etwas zulegen, aktuelle P&L: +1.545 USD.
11. BF70plus August II: nahezu unverändert gegenüber letzter Woche, aktuelle P&L: -272 USD.
12. Pre-Earnings-Trade auf NKE: wurde am 29.06. geschlossen, leider hat sich die Aktie, verglichen mit dem Eröffnungsniveau kaum bewegt, deshalb kein Gewinn. Realisierte P&L: -60 USD.
13. Front-Ratio-Spread auf CL: muss adjustiert werden, wenn der Markt weiter steigt, aktuelle P&L: +850 USD.
14. Vorstellung möglicher Pre-Earning-Trades: AA, CAT, CMG